（路透社）-两种旨在使投资者承受市场波动的产品可能会变得不那么动荡。
ProShare Capital Management LLC是世界上两个最大的产品的赞助商，他们押注着应对市场波动的保险费用，该公司正在缩减其投资策略。
与本月初市场抛售之后，与波动率相关的产品在一天之内下跌超过90％之后，与华尔街“恐惧指数”（即CBOE波动率指数）相关的资金变化发生了三周。
其中一只亏损的交易所买卖基金（ETF），即7.97亿美元的ProShares Short VIX短期期货ETF，其授权已减半。
该基金通常在稳定的市场中获利，但在股票下跌时可能会下跌。2月5日股市收盘后，其亏损的深度震惊了一些投资者。其他人则表示已公开风险。证券监管机构目前正在调查市场行为。
ProShare表示，SVXY将于周二休市后，其追踪的指数下跌2％时，将上涨1％。以前，该比率是一对一的负数。
伴随产品，3.42亿美元的ProShares Ultra VIX短期期货ETF，当追踪的指数增加1％时，其目标是收益1.5％，而不是2％。
在另一家公司REX Shares LLC驯服了自己的波动性相关产品三天后，宣布稀释。瑞士信贷集团（Credit Suisse Group AG）本月初从市场上撤回了采用类似策略的VelocityShares Daily Inverse VIX短期交易所买卖票据。
这些变化反映了人们的担忧，即对VIX期货的这些波动性产品的渴望在2月5日耗尽了市场的流动性，推高了价格，并加剧了那些押注那些价值下降的交易者的损失。2月5日至6日，SVXY下跌了83％，而XIV下跌了93％。
ProShare发言人未回应有关更改原因的置评请求。
调整可能不是自愿的。除了监管机构的关注之外，ProShare还面临着作为经纪人的主要银行的压力。
ProShare在本月初提交给美国证券交易委员会的一份发行文件中披露，ProShare在本月早些时候提交的一份发行文件中披露，这些经纪人大幅削减了基金可以从他们那里获得的期货数量，并且还提高了基金为购买期货而必须支付的押金。可能会使资金运作更加困难。